US Session: Смесено представяне в Premarket-a и несигурност сред трейдърите.

Смесено представяне фючърсите в САЩ с в понеделник, докато инвеститорите оценяват последиците от облекчаването на политиката на Федералния резерв след “hawkish” тона на председателя Джером Пауъл. Малко преди отварянето фючърсите на S&P 500 са нагоре с 0.15%, Nasdaq 100 е надолу с 0.11%, а Dow Jones е нагоре с 0.16%, след като и трите индекса отчетоха печалби от над 1% в петък. Очакванията за по-ниски разходи по заеми в САЩ се разпространиха на финансовите пазари, след като Пауъл заяви, че „времето е дошло“ за преход към облекчаване на паричната политика. Това на практика затвърди случая за намаляване на лихвения процент следващия месец, но дебатът вече е около размера на намалението и какво би означавало това за състоянието на икономиката. Трейдърите добавиха залози за намаление на лихвите с половин пункт през септември — но такова намаление може да сигнализира, че икономиката се насочва към твърдо приземяване, което ограничава търсенето на акции. Поръчките за трайни и капиталови стоки, без транспортно оборудване като самолети, спаднаха повече от очакванията на икономистите през юли, показват данни от понеделник. Ако трябва да намалят лихвите по-бързо, това също предполага, че икономиката не се представя толкова добре. Намаление с 50 базисни пункта би било отражение на по-слабите данни, които видяхме в края на юли, които донякъде стреснаха пазара.

Страховете от ескалация на конфликта в Близкия изток предизвикаха някои покупки на безопасни активи след израелски удар върху цели на Хизбула в южен Ливан. Индексът на долара леко се повишава, след като в петък отбеляза най-голямото си понижение за девет месеца, а доходността на 10-годишните американски държавни облигации остава стабилна. Йената поскъпва за втори ден до най-силното си ниво от януари. Цената на суровия петрол се повишава с почти 3% поради опасения от прекъсвания в доставките в резултат на конфликта и след като източното правителство на Либия заяви, че ще спре износа. Трейдърите също очакват отчетите на Nvidia Corp. в сряда, които може да покажат дали ентусиазмът за изкуствения интелект е оправдан. Технологичният гигант се покачва с около 0.15% в предварителната търговия. Индексът Stoxx Europe 600 остава почти непроменен, като обемът на търговия беше по-малко от половината от средното ниво, тъй като пазарите в Обединеното кралство са затворени заради празник. Бизнес перспективите на Германия останаха на най-ниското си ниво от февруари — подчертавайки песимизма, който отново обхваща най-голямата икономика в Европа след като ранното възстановяване през годината се изчерпа.

Някаква помощ може да дойде по отношение на лихвените проценти. След като за първи път намали разходите по заемите през юни, Европейската централна банка сигнализира, че е вероятен нов ход през септември. Другаде, Народната банка на Китай остави лихвения процент по едногодишните си политики за заеми, или средносрочното кредитно съоръжение, на ниво от 2.3%, след като понижи лихвата с 20 базисни пункта през юли. Решението подчертава предпазливия подход на Пекин за подкрепа на икономиката, дори когато Китай отчете рядко свиване на банковите заеми на фона на слабото търсене. През последните месеци PBOC балансира между стимулирането на растежа и охлаждането на купуването на държавни облигации, за да ограничи финансовите рискове. На пазара на суровини, желязната руда продължава възстановяването си, като огромните запаси на материала в Китай продължават да се изчерпват, което е сигнал, че периодът на сериозно предлагане започва да се облекчава. Златото се търгува в непосредствена близост под ATH нивата от $2525 за унция.


Техническа картина:
S&P 500 Futures Daily

Очаквам в днешната сесия цената да се насочи за тест на хоризонталния resist в зоната около $5,685, като при пробив над него цената най-вероятно ще се насочи за тест на ATH нивата в зоната около $5,720.

Алтернативно:
При пробив под хоризонталния support в зоната около $5,630, цената най-вероятно ще се насочи за тест на диагоналната подкрепа в зоната около $5,610.